Все, что нужно знать о фундаментальном анализе

Все, что нужно знать о фундаментальном анализе

Все имеет свой фундамент, на котором основывается дальнейшая работа. Трейдинг — не исключение.

Фундаментальный анализ — один из базовых навыков успешного трейдера. Основная цель — отслеживать факторы, которые задают движение рынка. Все цены — отражение спроса и предложения, которые зависят от экономических показателей стран, политического настроения. На стоимость актива влияет даже погода (наводнения, цунами и т.д.). Что уже говорить о войнах и пандемиях. Анализ новостей, их возможного влияния на рынки является тем самым фундаментом успешной торговли.

И не столь важно, какой таймфрейм выбирает трейдер. Даже скальпинг требует анализа фундамента. Поэтому прибыльная торговля на новостях считается высшим пилотажем в трейдинге. И именно поэтому мы в статье рассмотрим главное, что нужно знать трейдеру о фундаментальном анализе, чтобы зарабатывать на рынках.

Три принципа фундаментального анализа

Фундаментальный анализ рынка Форекс, а также фондового и сырьевого рынков базируется на одних и тех же общих принципах.

№1. У изменения цены всегда есть причина

Даже если на первый взгляд кажется, что колебания котировок происходят непредсказуемо, на самом деле это не так.

Стоимость рыночного актива не меняется просто так: этому что-то способствует. И задача анализа — выяснить, какие внешние факторы заставляют цену повышаться и понижаться.

№2. Реакция рынка предсказуема

Рынок реагирует шаблонно на повторяющиеся действия, поэтому можно предугадать, как повлияет на цену актива тот или иной фундаментальный фактор.

Например, повышение базовой процентной ставки центробанка обычно влечет за собой укрепление курса национальной валюты, а геополитические конфликты в странах Персидского залива почти всегда приводят к росту цен на нефть.

№3. Не все фундаментальные факторы можно прогнозировать

Экономические данные, которые влияют на котировки, публикуются регулярно, и трейдер может знать о них заранее.

Некоторые политические факторы тоже можно прогнозировать, например выборы. А вот форс-мажорные обстоятельства случаются неожиданно, но именно они оказывают самое сильное влияние на рынок.

Фундамент или техника: что лучше?

Трейдеры, которые привыкли использовать фундаментальный анализ рынка, уверены, что без понимания всех внешних факторов невозможно правильно оценить рыночную ситуацию и сделать верный прогноз.

С ними спорят приверженцы технического подхода: по их мнению, цена и так учитывает влияние всех факторов, поэтому достаточно наблюдать за графиком, чтобы предугадать движение котировок. Кто же прав?

Истина, как всегда, посередине. В периоды затишья действительно лучше работает теханализ — паттерны, индикаторы. Но публикация важных новостей выбивает рынок из привычной колеи, и тогда торговлю по техническому анализу следует приостановить и принять во внимание фундамент.

Также для более эффективной торговли на финансовых вы можете совмещать эти два вида анализа. Как это правильно делать? Смотрите вебинар Виктора Макеева ниже, в котором он подробно об этом рассказывает.

Экономический календарь

Главный инструмент фундаментального анализа — экономический календарь . Это календарь, в котором отображаются все важные и актуальные экономические данные из разных стран мира.

Информация, которую дает календарь:

1. Когда будет опубликовано то или иное событие (дата и время).
2. На какой рыночный актив оно может оказать влияние.
3. Какое событие будет происходить в указанное время.
4. Какая волатильность ожидается в этот момент.
5. Фактическое, прогнозируемое и предыдущее значение показателя.

То, как именно событие повлияет на цену, ни один календарь не скажет: прогнозирование трендов — ответственность самого трейдера.

На все ли новости надо обращать внимание? Конечно, нет, иначе вам целый день пришлось бы провести около монитора — ведь данные публикуются чуть ли не каждый час.

Все новости делятся на три категории по степени важности:

Слабые новости — это публикация малозначимых показателей, которые не особо влияют на поведение рынка.

Новости из средней категории могут вызвать временное повышение рыночной волатильности, и их уже следует иметь в виду.

Самые важные данные — в третьей категории. Именно они могут изменить направление тренда, и на них вы можете заработать максимальную прибыль.

В разных календарях степень значимости новости указывается по-своему. Это может быть количество звездочек (одна, две или три) или цвет (зеленый, желтый и красный).

Хотите успешно торговать на финансовых рынках?

Жмите на кнопку👇 и пройдите бесплатное обучение трейдингу прямо сейчас!

Экономический календарь Форекс: как пользоваться

Работать с календарем отнюдь не сложно, если соблюдать несколько правил:

1. Самые сильные новости вызывают наибольшую волатильность, и очень много желающих на этом заработать. В период их выхода нагрузка на сервер брокера возрастает, поэтому лучше заблаговременно открыть отложенный ордер, а не пытаться войти по рынку.

2. Если ваша стратегия среднесрочная или долгосрочная, то обязательно обращайте внимание на политику процентных ставок центробанков. Повышение и понижение ставки оказывает длительное воздействие на экономику страны или даже мира.

3. Опытные трейдеры часто входят в рынок до выхода новости или сразу же после ее публикации. Начинающим лучше немного подождать, чтобы избежать лишних рисков.

Возьмите от рынка максимум!

Торгуйте с надежным брокером Gerchik & Co!

Экономические данные

Так как финансовый рынок теснейшим образом связан с экономическими процессами в мире, то макроэкономические новости для трейдера очень важны.

Например, когда вы торгуете валютной парой GBP/USD, то для вас ценность представляют новости из США и Великобритании, так как именно они влияют на курс фунта стерлингов и доллара.

Основные экономические показатели в каждой стране — это:

• ВВП;
• данные по занятости населения;
• индексы деловой активности;
• инфляция;
• торговое сальдо;
• изменения в монетарной политике центробанка.

Спрогнозировать реакцию рынка на новость помогут исторические данные. Допустим, через час Канада опубликует ВВП за II квартал.

В экономическом календаре указано, что в I квартале экономика страны выросла на 0,5 %, а на этот раз прогнозируется рост на 0,7 %. Когда новость выйдет, вы сможете сопоставить фактическое значение канадского ВВП с предыдущим и прогнозным.

Если показатель вырос больше, чем ожидалось, то курс CAD наверняка пойдет вверх, ведь экономика страны активно растет. Если ВВП оказался, к примеру, 0,6 %, то канадская валюта окажется под давлением — прогноз не оправдался.

Но если ВВП опустится даже ниже своего прошлого значения, то CAD, возможно, будет падать. На этом основана новостная торговля на Форекс.

Политические факторы

Политика всегда влияет на экономику, поэтому политический фактор очень значим для рынка. Когда в стране все стабильно, инвесторы охотно вкладывают свой капитал в ее валюту и акции. А когда ситуация в стране напряженная, то курс ее национальной валюты и стоимость фондовых активов может понижаться.

Наибольшая волатильность на рынке возникает в период выборов, референдумов, когда результаты еще неизвестны, но ходит множество разных слухов. Вспомните хотя бы, как вел себя доллар во время президентской гонки в конце 2016 года или что было с фунтом, когда в Великобритании шел референдум по Brexit.

И все же роль политических факторов меньше, чем экономических, так как действительно важные события в жизни государств происходят нечасто.

Форс-мажоры

Обстоятельства непреодолимой силы — наводнения, землетрясения, революции — это всегда сильное потрясение для рынка. Предугадать их невозможно, поэтому лишь очень опытные трейдеры могут заработать в такой ситуации. Новичкам рекомендуется немедленно закрыть все свои сделки и на время выйти из рынка.

Если форс-мажорное обстоятельство кратковременное, то затем рынок вернется в прежнее русло, а глобальные тренды, скорее всего, не изменятся. Если же сложная ситуация затягивается, то изменения на рынке будут даже в долгосрочной перспективе.

Стратегии новостной торговли

Самих стратегий существует очень много, но у них есть общие особенности:

• Предпочтение отложенным ордерам, которые выставляются незадолго до публикации важной новости.
• Довольно широкие стоп-лоссы из-за того, что торговля ведется в период высокой волатильности.
• Чаще всего это стратегии для валютных пар, так как они сильнее других рыночных активов реагируют на фундаментальные данные.

Что такое фундаментальный анализ инвестиции

Forex Market

Фундаментальный VS Технический анализ: отличия и преимущества

Технический и фундаментальный анализы — два основных способа прогнозировать изменения на финансовых рынках, а также выбрать подходящий объект для инвестирования. Чтобы инвестирование было успешным и принесло прибыль, инвестору важно понимать как работают два типа этих анализов и найти свой вид торговли.

В новой статье рассматриваем определения техническому и фундаментальному анализам, их преимущества, недостатки и основные отличия.

Определение фундаментального анализа

Традиционно фундаментальный анализ используется при оценке акций компаний. Он подразумевает изучение экономических данных для прогноза движения цены актива. К экономическим данным относится анализ отрасли в которой работает компания, финансовые показатели организации, её репутация, объемы прибыли и убытков.

Таким образом фундаментальный анализ оценивает все факторы, которые могут повлиять на стоимость ценной бумаги, а также помогает определить основные тенденции и важные факторы, влияющие на рынок.

Фундаментальный тип анализа используют инвесторы, которые предпочитают долгосрочное инвестирование. В таком случае инвестору не нужно регулярно следить за изменение показателей рынка и компании, а большую часть времени уделить изучению экономики на моменте покупки акций.

Для проведения фундаментального анализа трейдеры используют экономические календари с важными новостными событиями, аналитические сайты и отчеты опытных аналитиков. Эти инструменты помогают детально разобраться в ситуации на рынке и принять обдуманное и рациональное решение в плане инвестиций.

Плюсы и минусы фундаментального анализа

Рассмотрим основные плюсы использования фундаментального анализа.

1. Понимание глобальных рынков. Используя фундаментальный анализ акций , инвестор более глубоко понимает экономическое состояние стран и мировых рынков. В результате это дает возможность всесторонне оценить экономическую выгоду покупки актива и его перспективы в долгосрочной перспективе.

2. Анализ долгосрочных трендов. Главная цель фундаментального анализа — определение перспективности активов на длительный период за счет изучения информации за несколько лет.

3. Объяснение движения цены. Различные экономические новости и события резко влияют на финансовые рынки и цену активов. Понимание фундаментального анализа поможет инвестору определить в какую сторону будет меняться цена актива при тех или иных событиях.

4. Определение справедливой стоимости актива. У каждого актива есть справедливая цена, которая определяется не только экономическим состоянием конкретной страны, но и финансовым состоянием компании. Фундаментальный анализ акций помогает инвестору провести тщательное исследование и заметить несоответствие между установленной ценой на актив и его рыночной стоимостью.

Несмотря на вышеперечисленные плюсы, у фундаментального анализа есть следующие минусы.

1. Существенные временные затраты. Качественный фундаментальный анализ — длительный и затратный процесс, который требует внимательности и тщательной проработки данных от инвестора. Очень важно в этом процессе уметь концентрироваться, чтобы верно интерпретировать данные и сделать правильные выводы.

2. Нужны знания в экономике и финансах. Важно не только изучать информацию и находить её, но и правильно анализировать, чтобы принять верное инвестиционное решение. Это требует от инвестора более глубоких экономических и финансовых знаний.

3. Сложный для новичков. Начинающим инвесторам или трейдерам первое время сложно анализировать события в экономике, понимать их влияние на рынок и соотносить с техническими графиками.

Определение технического анализа

Технический анализ подразумевает изучение изменения цены активов по графикам для прогнозирования будущих изменений. На финансовых рынках движение цены периодически повторяется и все изменения можно отслеживать по стандартным закономерностям. Например, если цена резко идет вверх, то спустя время, после достижения определенного показателя, она идет вниз. Опытные трейдеры анализируют графики, и на основе информации прогнозируют движение цены.

Применяется технический анализ на различных финансовых рынках: валютном, фондовом, криптовалютном. Если говорить о торговых стратегиях, то технический анализ акций или других активов больше подходит при краткосрочном инвестировании или трейдинге, где инвестору нужно прогнозировать цену актива на ближайшее время.

При проведении технического анализа важно отталкиваться от трех принципов.

1. Влияние цены. На графиках цены наглядно отображается любое влияние новостей или прочих информационных факторов. Поэтому все изменения цены отображены в графиках и их можно отследить.

2. Тенденции закономерны. Тенденция изменения цен имеет определенную закономерность и цена актива, вероятнее всего, будет меняться подчиняясь этой закономерности, нежели хаотично. На этом предположении основывается большинство технических торговых стратегий.

3. История повторяется. Тенденцию к повторению связывают с предсказуемой психологией рынка, движимой эмоциями страха и желания. Специалисты анализируют связь эмоционального состояния людей с движением рынка и определяют будущие тенденции. Некоторые формы технического анализа используются уже более 100 лет, но актуальны до сих пор, поскольку показывают регулярно повторяющиеся модели ценовых движений.

Плюсы и минусы технического анализа

Рассмотрим основные плюсы использования технического анализа.

1. Занимает меньше времени, нежели фундаментальный. Во время проведения технического анализа нужно учитывать и анализировать только графики, что занимает меньше времени.

2. Понимание настроения рынка. На графиках довольно наглядно отображается настроение рынка в первые секунды изменений. Поэтому инвестор может легко определить уровень спроса и предложения, а также понять, в какую сторону будет двигаться цена актива.

3. Возможность торговли по алгоритму. На рынке есть много торговых роботов, которые могут самостоятельно анализировать графики и принимать инвестиционные решения вместо инвестора.

Минусы использования технического анализа ценных бумаг .

1. Субъективные данные. Каждый трейдер может интерпретировать данные из графика по-своему, из-за чего данные получаются субъективными и учитывать опыт других участников рынка достаточно сложно.

2. Нераскрытие причин колебаний. Трейдер видит на графике лишь факт изменения цены, но он не показывает, почему стоимость актива изменилась и к чему это может привести. Поэтому трейдеру, который выбирает технический анализ, важно знать основы фундаментального для определения причин колебания цены.

Сравнительная таблица технического и фундаментального анализов

Выводы: какой тип анализа выбрать

Как мы уже писали выше, выбор типа анализа зависит от инвестиционной стратегии. Если инвестор предпочитает долгосрочное инвестирование, ему стоит обратить внимание и изучить основы фундаментального анализа. Этот тип анализа позволит отследить развитие компании и отрасли на протяжении лет, а также определить справедливую стоимость актива.

Если инвестора больше привлекает трейдинг, внутридневная торговля, ему важно понимать, как работает технический анализ. Поскольку именно технический анализ дает необходимые данные для краткосрочных инвестиций и позволяет прогнозировать тренды. Но следует помнить, что для качественной интерпретации данных из графика, инвестору также важно владеть основами фундаментального анализа.

Источник https://gerchik-fx.com/ru/blog/stati-dlya-treyderov/vse-chto-nuzhno-znat-o-fundamentalnom-analize

Источник https://s-group.io/ru/media-center/fundamental-vs-technical-analysis-differences-and-advantages