Что такое венчур простыми словами
В статье рассказали, что такое венчур и в чем заключаются риски венчурных инвестиций. Также вы узнаете как стать венчурным инвестором и где найти стартап для вложений.
Что такое венчур
Венчур — это вложение денег в стартапы с высоким риском. В такие моменты никто не знает, будет проект удачным или нет. По сути, венчурные инвестиции — это авантюра. Инвесторы вкладывают деньги сразу в несколько бизнес-проектов и предполагают, что не все их вложения окупятся.
Новый бизнес может запросто сгореть, однако, если сорвать джек-пот, венчурные инвесторы станут совладельцами уже раскрученной организации.
Венчурный бизнес — это вложения сразу в десятки стартапов. Несмотря на убытки инвестора, успешные проекты, которые сумели “выстрелить”, перекроют денежные потери.
Примеры удачных венчурных проектов
Есть много успешных компаний, которые начинали как венчурные проекты. Вот несколько примеров.
Google — начинался как проект двух студентов, которые получили венчурное финансирование с целью создания нового поискового сервиса.
Facebook — Марк Цукерберг создал Facebook в своей комнате в колледже, но именно инвестиции венчурных капиталистов привели к его быстрому развитию.
Uber — начинавшийся как такси-сервис, стал одним из наиболее успешных стартапов в мире в малое время благодаря венчурному финансированию.
Airbnb — платформа по аренде жилья стала одним из самых успешных стартапов благодаря венчурным инвестициям.
SpaceX — начался как проект компании Elon Musk, которая получила венчурные инвестиции с целью разработки и запуска космических ракет.
LinguaLeo — платформа для изучения английского языка стала одним из успешных стартапов. Среди конкурентов это приложение выделяется тем, что уроки проходят в игровой форме. Так, зарегистрированных пользователей на этом сервисе перевалило уже за 20 млн человек. На первых этапах проект пережил ни одно падение. Время от времени возникали проблемы: то мало пользователей, то никто не был заинтересован в покупке премиум-подписки. Теперь компания уже в строке успешных за счет увеличения платных пользователей и разросшейся клиентской базы. Инвесторы продолжают вкладывать деньги в сервис “LinguaLeo”. В ближайшем будущем у компании есть возможность выйти на стабильный доход.
Это только несколько примеров из многих успешных венчурных компаний.
Как направлять капитал в венчур?
Существует несколько путей направления капитала в венчурный бизнес.
1. Непосредственное инвестирование: это прямой и простой способ. Вы напрямую инвестируете в стартап или открываете собственный венчурный фонд.
2. Фонды венчурного инвестирования: крупные банки и финансовые учреждения предоставляют фонды венчурного инвестирования, которые инвестируют в стартапы на основе сбалансированного портфеля. Можно инвестировать как в один фонд, так и в несколько.
3. Краудфандинг — инвестирование в проект через сбор средств на специальных платформах. Здесь вы можете инвестировать небольшие суммы денег в стартапы, которые соответствуют вашим критериям.
4. Корпоративное венчурное инвестирование: большинство крупных корпораций имеют свои венчурные фонды. Можно инвестировать средства в такой фонд или партнерство с ним.
5. Ангельские инвесторы — физические лица, которые инвестируют личные деньги в стартапы на начальной стадии развития. Если вы хотите стать таким инвестором, инвестируйте свои средства в стартап, который вам нравится.
Однако, независимо от выбранного вами способа, важно помнить о рисках, которые сопутствуют венчурному инвестированию.
Новичкам не стоит инвестировать большую часть своих средств в венчур, 10% капитала хватит для первой сделки. С опытом вы приноровитесь, а инвестиции составят до 40% капитала.
Риски венчурных инвестиций
Венчурные инвестиции имеют ряд рисков. Вот некоторые из них.
Потеря капитала, связанная с инвестированием в стартап или бизнес-проект на начальной стадии развития, которые еще не оправдали своего потенциала и не доказали свою успешность.
Неудачное продвижение продукта или услуги на рынке, связанное с недостаточной известностью стартапа на рынке и отсутствием широкой клиентской базы.
Ограниченная ликвидность. Венчурные инвестиции труднее продать или обменять на деньги, чем другие активы, как акции или облигации. Может быть трудно быстро ликвидировать инвестиции, в случае необходимости.
Неудачный менеджмент. У руководителя стартапа может не быть опыта и знаний в управлении бизнесом, что может привести к провалу.
Завышенные ожидания. Можно переоценить потенциал стартапа и онлайн ожидания не будет соответствовать реальными результатам.
Венчурные инвестиции могут приносить высокие доходы, но они достаточно рискованные. Поэтому изучайте все аспекты прежде, чем инвестировать в венчурный бизнес.
Как стать венчурным инвестором без опыта?
Чтобы стать венчурным инвестором, нужно выполнить несколько шагов:
1. Изучите рынок венчурного инвестирования: прочтите как можно больше информации о том, как работает это работает, какие существуют риски и как именно зарабатывают венчурные инвесторы.
2. Определите свои инвестиционные цели и критерии: прежде чем инвестировать, определитесь с тем, на что вы хотите потратить деньги и какие для вас важны параметры высококачественной инвестиции.
3. Создайте портфель инвестиций: инвестируйте в несколько стартапов, чтобы уменьшить риски и увеличить вероятность получения высокой прибыли.
4. Ищите профессиональных советников: венчурное инвестирование рискованное дело. Наилучшим решением может стать помощь профессионального финансиста.
5. Инвестируйте в стартапы: ищите многообещающие проекты, привлекающие высококвалифицированных специалистов, с хорошим бизнес-планом и высоким потенциалом рынка.
6. Станьте участником экосистемы: станьте членом сообщества венчурных инвесторов, которые станут партнерами или помогут с оценкой инвестиционных возможностей.
Помните, что инвестирование всегда сопряжено с риском, и необходимо тщательно изучать все что связано с этим уровнем инвестирования.
Где найти стартап для венчурных инвестиций
AngelList — онлайн-платформа,ю для инвесторов и технологических стартапов. Здесь можно найти проекты в разных областях, озвучить путь предпринимателей, просмотреть бизнес-планы, описание проектов и т.д.
Seedrs — сервис краудфандинга и венчурных инвестиций, где можно участвовать в финансировании высокотехнологичных стартапов. Seedrs активно развивается и имеет интересные проекты.
Crunchbase — онлайн-ресурс с информацией о компаниях, включая проекты на начальной стадии развития. Здесь можно найти информацию о финансовых инвестициях, управлении, бизнес-данные и многое другое.
Kickstarter — краудфандинговая платформа. Здесь можно найти проект, присоединиться к кампании и инвестировать.
LinkedIn — социальная сеть профессионалов, где можно найти информацию о стартапах и командах.
Итак, венчур (Venture) или венчурные инвестиции — это финансовые инвестиции в стартапы с большим потенциалом для роста. Они предлагают инновационные продукты или услуги, которые раньше не существовали на рынке. Инвесторы могут внести деньги в такие компании в обмен на долю или часть прибыли в будущем.
К 2023 году венчурный рынок будет лихорадить и трансформироваться, поэтому российским инвесторам придётся перестраиваться. А это значит, что количество рисковых людей, охотно играющих в русскую инвестиционную рулетку, мало изменится с 2022 года. Однако бизнесмены продолжают вкладываться в российские стартапы.
Венчур — это обдуманные вложения и часто риски. Но если возникает желание попробовать себя в этом деле — начинайте с малых инвестиций. Постарайтесь найти единомышленников в этом деле, а дальше — приобретать связи. Также помощником станет специализированная литература, часто зарубежных авторов. Ну и конечно — опыт, благодаря которому венчурный инвестор обнаружит лазейки и не провалится в финансовую яму.
Венчурное финансирование простыми словами – основные особенности
Важной частью экономического и технологического прогресса является реализация инновационных идей и проектов. На старте перспективные проекты остро нуждаются в финансировании для осуществления поставленных целей. В случае, если для запуска проекта недостаточно собственных финансов, требуется привлечение сторонних капиталов. Например, венчурное инвестирование. Что это и как работает – рассказывает ProstoCoin.
Что такое венчурное инвестирование
Венчурное инвестирование (от английского “venture”, что в предпринимательской деятельности обозначает «начало рискованного дела») — это долгосрочное капиталовложение в проекты, которые находятся на стадии формирования идеи, с перспективой получения прибыли от успешной реализации. Венчурное инвестирование подразумевает долгосрочное капиталовложение до реализации проекта, при этом инвестору передается право собственности на пакет акций компании. В среднем, успешная реализация проекта происходит за 5-7 лет.
При капиталовложении в высокотехнологичные, научные проекты, находящиеся на стадии разработки, а также в перспективные бизнес-идеи, предсказать успешность крайне сложно.
Преимущественный интерес рисковых инвесторов в 70-90 годах XX века вызывали компьютерные технологии, а после 1990-х вектор внимания плавно переключился на интернет-проекты.
Сейчас львиная доля венчурного инвестирования приходится на разработку интернет-проектов и экологических технологий.
Отличия венчурного финансирования от других видов
Многим финансовым вложениям присуща разная степень риска. Венчурное финансирование инновационных проектов отличается рядом особенностей, связанных с дополнительными рисковыми факторами:
- Уникальность. Для успешной реализации и привлечения должного финансирования проект должен обладать уникальными технологиями, предоставлять пользователям совершенно новый и интересный продукт.
- Степень принятия риска. Направляемый венчурный капитал не страхуется залоговыми обязательствами и соглашением между инвестором и командой, а выражается в добровольном приобретении акций компании с целью поддержания проекта.
- Маленькая ликвидность. Капиталы кампаний, требующих венчурного финансирования, обладают маленькой ликвидностью на начальных этапах разработки, что обуславливает высокую степень риска для венчурных инвесторов.
- Отсутствие выплат. До реализации проекта и выхода на рынок выплаты процентов или дивидендов инвесторам не осуществляются.
- Активное участие. В поддержке инновационной предпринимательской деятельности действия инвестора мотивируются высокой степенью заинтересованности в успешной реализации. Венчурные инвесторы зачастую принимают активное участие в развитии, оказывая консультативную и управленческую поддержку проекта.
- Невозможность спрогнозировать доходность. При инвестировании в инновационные технологии и проекты невозможно просчитать успешность и прибыль, так как аналоги отсутствуют.
Сравнение венчурного финансирования с другими его видами:
| Источники финансирования | Банки | Стратегические партнеры | Венчурное финансирование |
|---|---|---|---|
| Инвестиции в акции | — | + | + |
| Кредиты | + | — | + |
| Долгосрочные инвестиции | + | + | + |
| Рисковый бизнес | — | — | + |
| Участие инвестора в управлении фирмой | — | + | + |
Этапы инвестирования и развития компании
Венчурное финансирование инновационной деятельности и проектов производится в несколько этапов, продолжительность и количество которых зависит от того, какими темпами развивается компания.
- Посевная стадия. Проект имеет только четко сформированную идею и требует относительно небольших сумм предстартового капиталовложения для подготовки и осуществления технико-экономической деятельности.
- Стартап. В проекте уже есть разработанные образцы готового продукта, производство и выход на рынок которых является основной задачей данного этапа развития. Венчурное инвестирование в стартапы нужно для обеспечения производства.
- Ранняя стадия. Компания уже сформирована, выпускает готовую продукцию, но не имеет стабильной прибыли. На этой стадии развития компания нуждается в средствах для поддержания роста и популяризации продукта.
- Расширение. Компания полностью сформирована и нуждается в росте производства, которая не может быть покрыта прибылью.
- Стадия выхода. Предприятие имеет законченную основу и становится публичным акционерным обществом и может нуждаться в переходном финансировании для проведения IPO.
Источники венчурного финансирования
Всего выделяют семь возможных источников для привлечения венчурного финансирования:
- частные инвесторы;
- инвестиционные фонды;
- публичные инвестиционные фонды;
- закрытые партнерства с венчурным капиталом (семейный капитал, крупный частный инвестор, пенсионный фонд);
- инвестиционные корпораций;
- инвестиционные мелкие компании;
- правительство.
Примеры венчурного финансирования
Реализация инновационного проекта способна принести существенную прибыль компании и инвесторам, а также внести важный вклад в высокотехнологичное и удобное будущее.
Венчурные инвестиции берут свое начало из Кремниевой долины. Именно там впервые осуществлялись рискованные инвестиции в технологичные проекты. В частности в Google, Apple, Microsoft, Intel и другие подобные проекты, без которых уже сложно представить жизнь современного человека.
Популярная социальная сеть Twitter начинала свое формирование тоже на основе венчурных инвестиций. Для реализации и распространения идеи разработчиками было заимствовано более 57 миллионов долларов, а нынешняя капитализация компании превышает 13 миллиардов.
Еще одним ярким примером успешных венчурных инвестиций является продажа WhatsApp социальной сети Facebook за 16 миллиардов долларов. Учредитель компании Ян Кум в 2009 году привлек для реализации своей идеи всего 250 тысяч долларов венчурных инвестиций от бывших работников компании Yahoo.
Как стать венчурным инвестором
Несмотря на высокие риски, возможность изменить мир и существенно увеличить капитал делает венчурные инвестиции привлекательными для многих. Стать венчурным инвестором можно при помощи различных механизмов передачи капитала:
- Стать бизнес-ангелом и просто инвестировать в интересные идеи самостоятельно на собственное усмотрение: на основе проведенного анализа. Или осуществлять венчурное инвестирование малого бизнеса.
- Инвестировать через краудфандинговые платформы. Сделки на таких платформах совершаются онлайн. Инвестору предоставляется вся необходимая информация для анализа и отчетность. Можно сформировать инвестиционный портфель из 10-20 наиболее привлекательных проектов и ждать, пока они соберут корпоративные венчурные инвестиции для реализации и начнут путь становления.
- Инвестировать при помощи передачи управления. Капитал можно передать инвестиционному фонду, который на основе профессионального анализа разместит его в несколько наиболее привлекательных проектов. При таком капиталовложении инвестор должен быть готов к тому, что комиссионные сборы придется заплатить вне зависимости от исхода сделок, но в то же время может рассчитывать на профессиональное инвестирование.
Преимущества и недостатки венчурного инвестирования
В случае успешной реализации проекта инвестор может рассчитывать на доход, который многократно превышает вложения, способен привести к финансовой свободе и предоставить постоянный финансовый поток в виде дивидендов.
Венчурные инвестиции, направленные в инновационные проекты, способны изменить мир к лучшему, предоставить новые технологии, возможности и услуги.
Инвестор имеет возможность активно содействовать развитию инновационного проекта.
Исключение возможности спекулятивных действий на акциях компании.
Выводы
Венчурное финансирование вносит положительный вклад в развитие экономической и социальной сферы, а для инвестора это возможность превратить скромные вложения в многомиллионный капитал. Однако следует понимать, что не всем венчурным инвесторам удается заработать на капиталовложениях в новые проекты. Более того, никто не может быть уверен, что идея приживется и станет востребованной. Единственным вариантом диверсификации рисков венчурных капиталовложений является распределение инвестиций по различным проектам.
Источник https://platrum.ru/blog/chto-takoe-venchur-prostymi-slovami
Источник https://prostocoin.io/blog/venture-investment